A tokenização de ativos vem emergindo como uma tendência no setor financeiro, alavancando a tecnologia blockchain para digitalizar ativos tradicionais, assim como o Brasil pretende implementar com o Drex. Essa mudança promete otimizar as operações das instituições financeiras, oferecendo maior eficiência, transparência e liquidez em diversas classes de ativos.

Segundo a McKinsey & Company, a capitalização total do mercado de ativos tokenizados, excluindo criptomoedas e stablecoins, pode alcançar aproximadamente US$ 2 trilhões até 2030, com potencial de dobrar para US$ 4 trilhões em cenários otimistas. Esse crescimento significativo é esperado principalmente em fundos mútuos, títulos, notas negociadas em bolsa (ETNs), empréstimos e securitização.

A tokenização envolve a criação de representações digitais de ativos em blockchain, permitindo a programação e interação desses ativos. Essa inovação possibilita que as instituições financeiras simplifiquem suas operações, reduzam custos e explorem novas fontes de receita por meio de casos de uso inovadores.

Além das plataformas já estabelecidas, como o Chainlink e Pendle, que facilitam a tokenização segura de ativos do mundo real, novos modelos estão ganhando destaque por sua abordagem inovadora e acessível ao uso diário de ativos digitais e tradicionais.

Os pioneiros da tokenização já estão colhendo os benefícios, com as primeiras aplicações em larga escala movimentando trilhões de dólares mensalmente em ativos tokenizados.

Diante disso, a equipe de analistas do Bitybank, que em uma análise para o Coinelegraph acertaram a recente queda do Bitcoin que eliminou, no mês de junho, mais de R$ 80 mil do valor do BTC, destacaram 5 criptoativos promissores para acompanhar neste segundo semestre de 2024, à medida que a tokenização continua a ganhar força.

Ondo Finance

Ondo Finance é uma plataforma de finanças descentralizadas (DeFi) que oferece diversos serviços financeiros, conectando o mundo das finanças tradicionais à blockchain. Através do protocolo Flux Finance, a Ondo permite que os usuários obtenham empréstimos a taxa fixa utilizando criptoativos como garantia.

Além disso, a Ondo tokeniza ativos financeiros tradicionais, como títulos do Tesouro dos EUA e ETFs, permitindo a compra, venda e negociação desses ativos 24 horas por dia na blockchain.

A plataforma também facilita a movimentação de ativos entre diferentes redes blockchain com seu token bridge e conversor, promovendo maior flexibilidade e acessibilidade no uso de criptoativos e ativos tokenizados.

O token ONDO é o token de governança do ecossistema Ondo. Os detentores de ONDO podem votar em mudanças e atualizações nos protocolos e produtos da Ondo, participando ativamente no desenvolvimento e crescimento da plataforma.

O token ONDO foi emitido pela primeira vez em 2022 e viu seu preço subir significativamente desde seu lançamento público em 2024. À medida que mais tokens forem desbloqueados ao longo do tempo, espera-se que o preço continue aumentando.

Importante mencionar que, em março, a Ondo transferiu US$ 95 milhões em ativos para o fundo tokenizado BUIDL da BlackRock para permitir liquidações instantâneas de seu token, tornando-o mais utilizável como reserva de valor e ativo colateral no ecossistema cripto. Há mais parcerias com outras gestoras de ativos, provendo infraestrutura para ativos reais tokenizados.

Chainlink

Chainlink é um protocolo que facilita a tokenização segura e transparente de ativos do mundo real (RWAs) utilizando sua rede de oráculos descentralizados. Esses oráculos fornecem contratos inteligentes com dados precisos e atualizados de fontes externas, garantindo que a representação on-chain dos RWAs reflita fielmente seu estado no mundo real.

O Protocolo de Interoperabilidade Cross-Chain (CCIP) da Chainlink permite a transferência segura de RWAs tokenizados entre diversas blockchains, facilitando a negociação e o uso desses ativos em diferentes ecossistemas DeFi.

Recentemente, a DTCC (empresa responsável por liquidar a grande maioria das transações de valores mobiliários nos Estados Unidos) e a Chainlink se uniram para explorar a integração da tecnologia blockchain em mercados de capitais.

Eles completaram um piloto para tokenizar fundos financeiros tradicionais e padronizar a disponibilização de dados de valor de ativos líquidos (NAV) em blockchains. Também colaboraram em um projeto da Swift para transferir ativos tokenizados entre blockchains públicas e privadas.

O token LINK, nativo da rede Chainlink, é fundamental para o funcionamento do protocolo. Ele é usado para pagar por serviços de oráculo, facilitar transações e incentivar a qualidade dos dados fornecidos. Ao manter um ecossistema saudável e autossustentável, o LINK apoia a tokenização confiável e transparente de RWAs, aumentando a confiança e a transparência necessárias para a adoção generalizada desses ativos no mercado financeiro.

Pendle

Pendle é um protocolo DeFi que permite tokenizar e negociar rendimentos futuros de outros protocolos DeFi, como Aave. Isso significa que você pode pegar os tokens que ganhar ao emprestar ou fazer staking em DeFi, depositá-los no Pendle, e receber dois novos tokens em troca: o Ownership Token (OT), que representa seus tokens originais depositados, e o Yield Token (YT), que representa os rendimentos futuros que você ganhará com esses tokens.

Esses YT tokens podem ser negociados na plataforma do Pendle, permitindo comprar e vender rendimentos futuros sem precisar manter os ativos subjacentes.

Além disso, Pendle também é integrado a ativos do mundo real (RWAs) em sua plataforma, como títulos do Tesouro dos EUA e outros instrumentos financeiros tradicionais. Já o token PENDLE é um utility token que desempenha um papel crucial na governança do protocolo, nos incentivos de liquidez e no compartilhamento de receitas.

TrueFi

TrueFi é uma infraestrutura modular para crédito on-chain que conecta credores, tomadores de empréstimos e gestores de portfólios através de contratos inteligentes, governados pelo token TRU.

Lançado em novembro de 2020, o TrueFi já financiou empréstimos para mais de 30 tomadores e pagou mais de US$ 40 milhões em juros aos participantes do protocolo. Entre os tomadores de empréstimo estão instituições focadas em cripto e empresas do mundo real, como fintechs e firmas de trading.

TrueFi é o primeiro marketplace descentralizado de empréstimos e empréstimos sem garantia no DeFi. Ele permite que os usuários se envolvam em empréstimos peer-to-peer sem a necessidade de fornecer colateral, o que aumenta a eficiência de capital.

Em contraste com a maioria dos protocolos de empréstimos DeFi que exigem sobre-colateralização, TrueFi permite acesso a empréstimos não colateralizados. Além de empréstimos nativos em cripto, TrueFi oferece produtos financeiros do mundo real, como financiamento de fintechs, investimentos em mercados emergentes e imóveis.

Polymesh

Polymesh é uma blockchain de layer-1 (primeira camada) projetada especificamente para security tokens, que são contratos digitais representando frações de ativos reais. Com uma infraestrutura especializada, a Polymesh facilita a tokenização de ativos tradicionalmente ilíquidos, como imóveis e créditos de carbono, permitindo novas formas de produtos financeiros e modelos de propriedade.

A recente introdução da Polymesh Private reforça seu papel como uma solução segura e eficiente para a tokenização de ativos no mundo financeiro institucional.

O token POLYX é um utility token, usado para governança, segurança da blockchain e gestão de security tokens. Os holders verificados de POLYX podem influenciar a direção da Polymesh através da submissão e votação de propostas de melhoria, além de participarem do staking para garantir a segurança da rede. Este sistema de governança e segurança assegura que a Polymesh opere de maneira transparente e confiável.